Российские законодатели приступили к разработке нового этапа регулирования в сфере микрофинансовых услуг. В Государственную думу был представлен законопроект, целью которого является борьба с «долговыми ловушками» и цепочками перекредитования, в которые попадают наиболее уязвимые заемщики. Ключевые изменения включают ограничение процентных ставок и ужесточение условий для выдачи займов при наличии существующих долгов.
Если данный документ будет одобрен, микрофинансовым организациям (МФО) будет запрещено выдавать новый заем с процентной ставкой выше 100% годовых тем, кто ещё не расплатился по предыдущему. Кроме того, максимальная сумма переплаты по микрокредитам будет снижена до 100% от суммы основного долга вместо действующих 130%. Ожидается, что закон вступит в силу 1 сентября 2025 года, а ограничения по ставкам начнут действовать с 2027 года. Также предусмотрен переходный период — с середины 2026 года будет запрещено выдавать третий заем подряд со ставкой выше 200%.
Введение принципа «один дорогой заем — в одни руки», по словам председателя думского комитета по финансовому рынку Анатолия Аксакова, должно разорвать цепочки кредитов, в которых каждый новый заем используется для погашения предыдущего. По его данным, около трети всех выдач на рынке связаны именно с такими схемами. В результате заемщики оказываются в долговом круге, а их общий долг увеличивается, несмотря на формальные ограничения по ставке.
Регулятор поддерживает данную инициативу. Глава Центробанка Эльвира Набиуллина отметила, что предложенные меры помогут остановить распространение вредной практики, когда человек фактически берет в долг, чтобы просто «закрыть» предыдущий долг. ЦБ также предлагает ввести паузу между займами — трехдневный «период охлаждения».
Несмотря на снижение ставок — в настоящее время максимальная дневная ставка по микрозаймам составляет 0,8% — объемы выдачи на рынке продолжают расти. В 2024 году они превысили 1,5 трлн рублей, увеличившись за год более чем на 50%. Однако прибыль компаний сократилась на 7%, составив 52 млрд рублей.
Правозащитники поддерживают эту инициативу. Как заявила представитель ОНФ Алла Храпунова, в их практике были случаи, когда заем в 25 тыс. рублей перерастал в долг под полмиллиона из-за цепочек перекредитования и хитрых схем МФО. При этом, если бы действовали строгие лимиты, такой долг просто не мог бы образоваться.
Игроки рынка, напротив, считают новые правила чрезмерными. В МФО отмечают, что с 2026 года вводится запрет на самодекларирование доходов по займам до 50 тыс. рублей и обязательство использовать только подтвержденные данные о доходах. Это, по мнению СРО МиР, уже существенно ограничит доступность микрозаймов для наиболее закредитованных заемщиков.
Некоторые участники уверены, что проблема перекредитования не является системной, а возникает лишь в отдельных случаях, связанных с «финансовой безответственностью» самих клиентов. Кроме того, компании сами не заинтересованы в выдаче займов заемщикам с высоким риском невозврата.
Тем не менее, рынок явно стоит на пороге изменений. И для многих МФО, особенно тех, что ориентированы на высокомаржинальные продукты, новые условия могут потребовать пересмотра бизнес-моделей и переориентации на менее доходные, но более устойчивые форматы работы.